Wenn es um Investitionen in Investmentfonds geht, konzentrieren sich die Anleger oft auf die Performance des Sondervermögen ansonsten seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte wenn schon die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Mittelalterß je Aus Zu buche schlagen, die mit dem Werkstatt eines Reserve verbunden sind, des weiteren sie wirkt zigeunern direkt auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Hinein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, weshalb die Gesamtkostenquote wichtig ist des weiteren in der art von sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - Welche person hat sie erdacht?
Die Gesamtkostenquote wurde Zum ersten mal 1968 von Jack Bogle, dem Gründer von Vanguard, eingeführt. Einst arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University außerdem suchte hinter einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Vorstellung, selbige Zu buche schlagen als Prozentsatz des Fondsvermögens in einer Kennzahl auszudrücken. Ansonsten so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seitdem ihrer Einführung hat zigeunern die Gesamtkostenquote zu einem wichtigen Instrument je Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Zu buche schlagen verschiedener Sondervermögen nach vergleichen ebenso eine fundierte Entscheidung damit nach antreffen, wo sie ihr Geld anlegen müssen. Abgasuntersuchungßerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen des weiteren sehen, in bezug auf viel sie im Laufe der Zeit an Gebühren abdrücken.
In wahrheit ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Ein paar argumentieren, dass sie nicht Nicht mehr da Kosten berücksichtigt, die mit dem Manufaktur eines Fonds angegliedert sind, in bezug auf z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Kosten widerspiegelt, da sie auf historischen Aussagen ebenso nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument für jedes Anleger außerdem wird voraussichtlich wenn schon fürderhin Auf dauer angelegt.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Fonds denn Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Reserve dar. Sie umfasst Ausgaben in der art von Managementgebühren, Verwaltungskosten außerdem andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten in bezug auf Provisionen, die bei dem Kauf oder Verkauf von Anteilen des Reserve gezahlt werden.
Wie kommt es, dass ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, da sie sich offenherzig auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger je seine Anlage erwarten kann. Sobald Nicht mehr da anderen Faktoren gleich sind, führt eine niedrigere TER nach höheren Renditen je den Anleger. Nehmen wir zum Musterbeispiel an, dass zwei Reserve über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Fonds A hat jedoch eine TER von 1,5%, gleichwohl Reserve B eine TER von 2% hat. Dasjenige bedeutet, dass ein Anleger in Sondervermögen A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ mehr an Rendite erhalten hätte denn ein Anleger in Reserve B
In bezug auf Sie wie Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Wenn Sie eine Kapitalanlage in einen Investmentfonds hinein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Fonds wie sogar auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn Nicht mehr da anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie umherwandern immer für den Reserve mit den niedrigeren Zu buche schlagen votieren.
Sie sollten jedoch Etwas merken, dass die Wertentwicklung in der Historie keine Garantie je zukünftige Ergebnisse ist ebenso dass es helfs den Zu buche schlagen noch andere Faktoren darbieten kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung berücksichtigen sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds nach vergleichen. Wenn Aus anderen Faktoren gleich sind, ist ein Reserve mit niedrigeren Zu buche schlagen attraktiver denn ein Sondervermögen mit höheren Kosten
Die TER ist wenn schon zweckdienlich bei der Bewertung der Performance eines Investmentfonds. Wenn ein Fonds hohe jährliche Kosten hat, aber beständig schlechter abschneidet wie seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen je die AktionäResponse.
Sobald andererseits ein kostengünstiger Sondervermögen seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Kosten pro die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar wohl, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Problem ist, dass manche große Betrieb mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können denn Kleinanleger. Dasjenige bedeutet, dass zwei Fonds zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber realiter billiger sein kann denn der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Kosten hinsichtlich 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) und Schalten auf Kapitalgewinne nicht in den Berechnungen enthalten. Jene Zu buche schlagen können sich in dem Laufe der Zeit summieren und Ihre Anlagerendite schmälern. Ebenso schließlich sagt die TER null damit aus, in der art von gut ein Investmentfondsmanager eigentlich arbeitet. Ein Fonds mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, obgleich ein Fonds mit niedrigen Kosten Geld pro die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Güteklasse eines Investmentfonds sein. Sie ist nichts als ein Koeffizient, den Sie bei der Entscheidung, welcher Fonds der richtige pro Sie ist, respektieren sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense zusätzliche Infos Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Leer Anleger bei ihren Anlageentscheidungen denken sollten. Die TER steht für jedes alle Kosten, die mit dem Manufaktur eines Sondervermögen einig sind, ebenso sie wirkt zigeunern direkt auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Schätzung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance als wenn schon auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen zusammenfinden zu können.